23 марта 2021 г.
Крупнейший в мире ИТ-дистрибьютор
Слияние Synnex и Tech Data создаст самого крупного в мире ИТ-дистрибьютора в сделке стоимостью 7,2 млрд долл., с годовым доходом почти на 10 млрд долл. больше, чем у Ingram Micro (Ирвайн, шт. Калифорния), объем продаж которой в 2019 году составил 47,2 млрд долл.
Компании объявили о своей мегасделке в понедельник, спустя лишь несколько месяцев после того, как Tech Data была куплена инвестиционным фондом Apollo, а Synnex отделила свой бизнес клиентского обслуживания Concentrix с оборотом 4,7 млрд долл.
Сделка ускорит идущую консолидацию на рынке ИТ-дистрибуции в Северной Америке, где число главных игроков сократится с девяти в 2016 году до шести. Помимо Ingram Micro и Synnex—Tech Data здесь присутствуют специализированные дистрибьюторы: Arrow Electronics в сегменте дата-центров, ScanSource на телекоммуникационном и сетевом рынке, Pax8 в облаке и D&H Distributing, обслуживающая СМБ-заказчиков.
Акции Synnex выросли на 4,95 долл. (+4,80%) до 108,08 долл. в полдень понедельника; это самая высокая их стоимость с момента выхода компании на биржу в ноябре 2003 года.
CRN/США сообщает главные факты об объявленной сделке слияния Synnex и Tech Data стоимостью 7,2 млрд долл.
Сделка объединит два крупных бизнеса дистрибуции HP Inc.
Согласно рейтингу Fortune 100, объединенная Synnex—Tech Data станет
Объединенная компания будет предлагать более 200 тыс. продуктов и услуг 1500 вендоров и OEM-производителей, обслуживая клиентов в более чем 100 странах Северной и Южной Америки, Европы и Азиатско-Тихоокеанского региона. Обе компании имеют крупный бизнес с HP Inc., который составил 12% продаж Synnex и 10% продаж Tech Data в 2020 финансовом году.
Tech Data очень тесно сотрудничает также с Apple и Cisco, продукция которых составила 16% и 10% ее объема продаж соответственно в финансовом году, завершившемся 31 января 2020 г. Помимо HP Inc., главными OEM-поставщиками Synnex являются ASUS, Cisco, Google, Hewlett Packard Enterprise, Intel, Lenovo, Microsoft и Samsung, как следует из отчетов, представленных в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC).
Сделка увеличит прибыль Synnex более чем на 25% в год после закрытия
Ожидается, что сделка будет закрыта во второй половине 2021 года и принесет 100 млн долл. экономии от оптимизации и синергии в первый год после закрытия и около 200 млн долл. к концу второго года.
Совокупная прибыль двух компаний до уплаты налогов, процентов, начисления износа и амортизации (EBITDA) за последние 12 месяцев составила 1,5 млрд долл., и ожидается, что на момент закрытия сделки объединенная компания будет иметь долг около 4 млрд долл.
Synnex ожидает, что сделка более чем на 25% увеличит ее прибыль на разводненную акцию без учета требований GAAP в первый год после закрытия, ожидая также умеренный рост дивидендов по сравнению с нынешними 0,20 долл. на акцию.
После завершения слияния Synnex и Tech Data будут иметь 4,5 млн долл. ликвидности, что включает примерно 1 млрд долл. наличными и 3,5 млрд долл., доступных в рамках возобновляемого кредитования. MiTAC Holdings Corp., которой вместе с аффилированными членами принадлежит приблизительно 17% Synnex, согласилась проголосовать своими акциями за предложенную сделку.
Хьюм станет CEO компании, а Полк возглавит Совет директоров
Объединенную компанию возглавит главный управляющий Tech Data Рич Хьюм (Rich Hume), которому 61 год, а президент и главный управляющий Synnex Деннис Полк (Dennis Polk), которому 54 года, станет председателем Совета директоров с исполнительными полномочиями.
Хьюм пришел в Tech Data в марте 2016 года на пост исполнительного вице-президента и операционного директора, и был назначен главным управляющим в июне 2018 года, когда Боб Датковски (Bob Dutkowsky) вышел на пенсию. До прихода в Tech Data Хьюм проработал три десятилетия в IBM, в том числе на посту руководителя канала.
Полк работал в Synnex с февраля 2002 года, занимая посты операционного директора, финансового директора и старшего вице-президента по корпоративным финансам, и стал президентом и главным управляющим в марте 2018 года, сменив вышедшего на пенсию Кевина Мюрея (Kevin Murai). Synnex будет иметь контрольный пакет акций в объединенной компании и поэтому сможет назначить больше членов Совета директоров. Хьюм также войдет в состав правления.
Акционерам Synnex будет принадлежать 55% акций объединенной компании, и Synnex назначит шесть из
«Прекрасно дополняющие линейки продуктов и услуг»
Объединенная компания имеет все возможности обслуживать СМБ-заказчиков, корпоративный и потребительский сегменты, госсектор и промышленный рынок, предлагая самые современные продукты и специализированные услуги. Synnex и Tech Data подчеркнули, что выиграют от прекрасно дополняющих друг друга линеек продуктов и смогут предложить рынку всеобъемлющие решения «всё как услуга» (EaaS).
Обе компании начинали свой бизнес как дистрибьюторы готовой продукции: компьютеров, мобильных устройств, компьютерной периферии и ПО. В 2017 году оба дистрибьютора упрочили свои позиции на передовых направлениях развития ИТ — серверов, аналитики, гибридного облака, сетей и безопасности. Tech Data купила бизнес Technology Solutions у Avnet за 2,6 млрд долл., а Synnex — бизнес Westcon Americas за 830 млн долл.
Объединенная компания будет предлагать широкий спектр услуг, включая техобслуживание, обслуживание жизненного цикла/обновления, компоненты, микропроцессоры и услуги Hyve от Synnex для рынка гипермасштабируемых ЦОДов.
В декабре 2019 года Tech Data завершила покупку компании DLT Solutions (№ 42 в списке CRN «Solution Provider 500» 2019 года) за 210 млн долл., намереваясь ускорить рост партнеров, обслуживающих органы власти США на федеральном, местном уровне и на уровне штатов.
Synnex и Tech Data работают в 100+ странах на 5 континентах
Объединенная компания будет иметь 57 млрд долл. годового дохода с охватом более ста стран на пяти континентах. В регионе Америк Synnex и Tech Data ведут бизнес в 11 странах с совокупным доходом 34 млрд долл. (примерно поровну между компаниями); здесь занято в общей сложности 12 тыс. сотрудников. Объем продаж Tech Data в регионе Америк составил 16,6 млрд долл. в финансовом году, завершившемся 31 января 2020 г.
В регионе EMEA (исключая Африку) компании ведут бизнес в 26 странах с совокупным доходом 20 млрд долл.; здесь занято 8 тыс. сотрудников. Практически весь этот доход приходится на Tech Data: 19,1 млрд долл. продаж в том же финансовом году. Ни Synnex, ни Tech Data не ведут бизнес в Африке.
В Азиатско-Тихоокеанском регионе компании ведут бизнес в 13 странах, с совокупным доходом 3 млрд долл.; здесь занято 3 тыс. человек. Synnex, чей бизнес нацелен на Японию, чуть больше представлена в регионе. Доход Tech Data в этом регионе составил 1,3 млрд долл. в финансовом году, завершившемся 31 янв. 2020 г.
© 2021. The Channel Company LLC. Initially published on CRN.com, a The Channel Company website, at https://www.crn.com. Reprinted with permission.
Источник: Майкл Новинсон, CRN/США